富國基金表示，在經濟復甦和全球流動性拐點兩重預期下，可採用“三角形”布局，一是進攻側，海外AI取得新進展，關注國內映射及新一輪產業周期的崛起；二是防守側，關注低估值、高股息的紅利資產；三是中間層，關注受益於大規模設備更新、消費品“以舊換新”政策的行業以及受益於悲觀預期修復的醫藥等。
“短期來看，外資流入中國市場趨勢仍有望延續，短期食品飲料在資金層面仍相對受益，而且結合當前行業基本面相對穩健且估值仍處於近年低位水平，其仍有望成為外資配置A股的首選。”銀華基金表示。
銀河基金表示，後續市場主線或將轉向業績超預期方向。隨著經濟進一步復甦，或能夠為市場修復提供更多動能，有利於A股市場接下來的表現。近期政策面、資金面、情緒面均有不同程度的邊際改善，預計A股上半年呈現小幅震蕩上行走勢。
宏利基金表示，中期依舊看好成長爆發性強和盈利能力強的相關資產，如AI產業鏈中的TMT、電子等行業；出海鏈條中的家電、機械、汽車等行業；高股息周期紅利中有色、石化、金融等行業；美國遠期降息預期背景下的黃金等行業。
華商基金側重看好人工智能。該機構認為，技術進步將持續催生通信、計算機、電子、遊戲等行業新的投資機會；人形機器人借力人工智能加快產業落地，核心公司產業鏈將持續湧現新的投資機會。3D打印、星閃等有望迎來應用場景在消費電子領域的拓展，是成長性很強的細分方向。同時低估值藍籌和順周期板塊也是全年值得關注的重要投資方向。
中信保誠基金表示，接下來會聚焦低估值、格局好、競爭力強的個股，尤其是部分激勵充分的央國企。
諾安基金表示，接下來會聚焦三個方面，一是績優成長方面，重點關注工程機械、家電、基礎化工、消費電子等製造業龍頭，醫藥以及港股的消費和互聯網龍頭。二是活躍主題方面，低空經濟、AI產業化、生物製造等主題預計仍將維持較高熱度。三是低波品種方面，建議更加聚焦現金回報的穩定性，適當規避盈利周期性波動顯著的行業。
（來源：證券日報） |
